省新舊動能轉(zhuǎn)換基金累計投資企業(yè)項目1600個，投資規(guī)模突破2000億元

這只基金如何幫企業(yè)從0邁向1

近日，總投資50億元的先導稀材半導體激光雷達及傳感器產(chǎn)業(yè)化項目在德州開工。數(shù)月前，作為該項目落地山東的配套金融工程，德州先導半導體創(chuàng)業(yè)投資基金完成搭建，并率先完成首筆出資。該基金由山東省新動能基金公司聯(lián)合德州建能實業(yè)、德州天衢建設(shè)等設(shè)立，首期規(guī)模8.3億元。

在山東，一場圍繞政府引導基金的改革試驗正如火如荼地展開。這不僅是一場關(guān)于資金投向與產(chǎn)業(yè)規(guī)劃的精準對接，更是對國有資產(chǎn)保值增值、風險控制與經(jīng)濟發(fā)展多重目標的探索。

靶向發(fā)力，為企業(yè)帶來優(yōu)質(zhì)資源

先導稀材半導體激光雷達及傳感器產(chǎn)業(yè)化項目落地德州天衢新區(qū)，不僅可為威訊、有研、英望手機、恒芯電子等企業(yè)提供配套服務(wù)，還彌補了天衢新區(qū)第二代半導體制造環(huán)節(jié)的相對空白。這也是繼出資支持引入山東有研半導體集團后，山東省新動能基金公司發(fā)揮省級政府引導基金“基金招商”作用的又一成功案例。

如何讓政府投資基金的引導作用在區(qū)域經(jīng)濟發(fā)展和國家戰(zhàn)略實施中充分發(fā)揮？新動能基金公司瞄準標志性牽引性大項目靶向發(fā)力，發(fā)揮政府引導基金橋梁紐帶作用，與地方政府合作，支持培育壯大“十強產(chǎn)業(yè)”，加快構(gòu)建現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)體系。

“一款創(chuàng)制農(nóng)藥的研發(fā)周期是8到10年，研發(fā)投入超過3億元。僅申請上市這個環(huán)節(jié)，就需要通過500多項實驗。”青島清原作物科學有限公司財務(wù)負責人介紹。2023年，新舊動能轉(zhuǎn)換引導基金參股的齊魯前海母基金投資清原生物1.97億元，不僅為研發(fā)攻關(guān)提供了資金支持，還為企業(yè)進一步開拓市場帶來了頂尖投資機構(gòu)的優(yōu)質(zhì)資源。

目前，清原作物自主研發(fā)的6款專利新農(nóng)藥已在我國獲批上市，多款產(chǎn)品進入登記試驗階段。

攜手7年，共同推開“工業(yè)數(shù)字化”之門

政府投資基金相較社會資本，能為科技創(chuàng)新活動提供更持續(xù)穩(wěn)定的資金來源，對企業(yè)走好從原始創(chuàng)新到成果轉(zhuǎn)化這段“從0到1”的路程至關(guān)重要。

矢志成為“工業(yè)數(shù)字化推門者”的震坤行，2014年轉(zhuǎn)型為工業(yè)用品數(shù)字化采購和服務(wù)平臺，2023年底在美國紐交所掛牌上市。作為早期投資震坤行的合伙人，新舊動能轉(zhuǎn)換基金已陪伴企業(yè)走過7年歷程，不但收獲了超10倍收益率的賬面浮盈，還積累了天使基金“投早、投小、投科技”的寶貴經(jīng)驗。

“震坤行創(chuàng)始之初就獲得了山東投資人的支持。后來，轉(zhuǎn)入工業(yè)用品采購平臺賽道后，第一筆天使投資依然來自山東，山東省政府引導基金設(shè)立后很快對我們進行了追加投資。”震坤行區(qū)域銷售總經(jīng)理莘文宇說。截至目前，震坤行已在山東建有2個省倉和7個分中心，近年山東市場保持了每年26%的增長量。

立足耐心培育創(chuàng)新，新動能基金公司厚植科技創(chuàng)新企業(yè)發(fā)展的土壤。一方面，提高出資比例支持，對重點投向初創(chuàng)期科技型企業(yè)的創(chuàng)投類基金，省級引導基金出資比例提高到30%，省市縣三級政府出資比例提高到50%；對主要投資種子期、初創(chuàng)期科技型、創(chuàng)新型的天使基金省級引導基金出資比例提高到40%，省市縣三級政府出資比例提高到60%。另一方面，針對早期項目調(diào)整投資邏輯，通過搭建基金引入高水平基金管理團隊和大型產(chǎn)業(yè)集團，多維度篩選鑒別有潛質(zhì)的優(yōu)質(zhì)中小企業(yè)，在企業(yè)還沒有實現(xiàn)正向現(xiàn)金流甚至產(chǎn)生營收前及時提供支持。

目前，新舊動能轉(zhuǎn)換基金已設(shè)立4只天使基金，先后投資山東晶鎵半導體等優(yōu)質(zhì)初創(chuàng)企業(yè)，為新興產(chǎn)業(yè)壯大、未來產(chǎn)業(yè)培育提供長期穩(wěn)定的資金引擎。

連續(xù)9年居全國第二

數(shù)據(jù)顯示，截至2023年底，我國已累計設(shè)立超2000只政府引導基金，基金認繳規(guī)模突破7萬億元。2016年至2024年，國內(nèi)權(quán)威股權(quán)投資研究機構(gòu)清科創(chuàng)業(yè)評出的中國政府引導基金榜單上，山東新舊動能轉(zhuǎn)換引導基金連續(xù)9年排名第二。

直面當前一級市場退出通道遇阻的新形勢，新動能基金公司優(yōu)化多元目標導向，更加緊密地融合服務(wù)全省發(fā)展大局。今年以來，先后完成100億元山東省綠色新能源產(chǎn)業(yè)股權(quán)投資基金、10億元藍色糧倉基金、山東首只金融AIC股權(quán)投資基金等重點基金搭建，構(gòu)建起覆蓋企業(yè)全生命周期接續(xù)投資體系，引導各類優(yōu)質(zhì)生產(chǎn)要素向發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力順暢流動、高效配置。

在優(yōu)化“募投管退”路徑的同時，不斷加強團隊建設(shè)、內(nèi)控建設(shè)和風險控制，努力提升投資的專業(yè)性和效率。今年前三季度，政府引導基金新設(shè)參股基金9只，認繳規(guī)模達223億元，新增投資項目83個，投資金額超90億元，累計收回本金7.8億元。

截至目前，省新舊動能轉(zhuǎn)換基金累計投資企業(yè)項目1600個、投資規(guī)模突破2000億元，累計投資省內(nèi)14家獨角獸企業(yè)、近200家瞪羚企業(yè)、近300家專精特新企業(yè)，推動100余家基金投資企業(yè)上市，為山東加快建設(shè)現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)體系貢獻了重要力量。

作者：朱若瑾 張丹丹

來源：大眾新聞客戶端